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行業核心觀點：
自7 月政治局會議對地產政策表態相對積極后，高層相繼跟進表態，一線城市亦跟進表態積極，房地產行業政策端有望迎來進一步利好，隨著政策的支持推進，房地產行業基本面有望邊際改善，關注后續地產相關政策落地情況，建議積極關注業績預期向好的地產鏈相關建材個股。
投資要點：
上周行情回顧：上周，申萬一級行業建筑材料指數下跌4.87%至5,606.42 點，滬深300 指數下跌3.39%至3,884.25 點，板塊表現弱于大市。2023 年以來，建筑材料行業下跌7.07%，滬深300 指數上漲0.33%，板塊表現弱于大市。
水泥：（1）價格：2023 年8 月11 日當周，全國水泥(P.O42.5 散裝)價格為307.00 元/噸，較上周下降1.37%，同比下降17.36%；全國熟料出廠價格為235.63 元/噸，與上周持平，同比下降37.17%；水泥煤炭價差為196.03 元/噸，較上周下降1.03%，同比下降17.15%。（2）產量：2023 年6 月，全國水泥產量為185032 千噸，環比減少5.78%，今年以來全國累計水泥產量為979676 千噸，同比增加0.77%。（3）開工負荷：2023 年8 月10 日當周，全國水泥開工負荷為47.15%，較上周上漲4.21 個pct，同比下跌3.39 個pct。
玻璃：（1）浮法玻璃：2023 年8 月11 日當周，5mm 浮法玻璃日度均價為2069.99 元/噸，較上周上漲3.71%，同比上漲19.27%。（2）光伏玻璃：2023 年8 月11 日當周，光伏玻璃(3.2mm 鍍膜)日度出廠均價為25.50 元/平方米，與上周持平，同比下跌7.27%。
玻纖：2023 年8 月11 日當周，全國纏繞直接紗2400tex、SMC 合股紗2400tex、電子紗（G75）玻纖價格基本與上周持平，其中內江華園纏繞直接紗2400tex 價格為3700.00 元/噸(-6.33%)，邢臺金牛SMC 合股紗2400tex 玻纖價格為3950.00 元/噸（-7.06%）。
消費建材：2023 年8 月10 日當周，Brent 原油期貨價格為86.40 美元/桶（+1.48%）；WTI 原油期貨價格為82.82 美元/桶（+1.56%）；2023 年8 月10 日當周,瀝青期貨價格為3893 元/噸（+1.41%）；PP-R 價格為8500 元/噸(+0.00%)；PVC 期貨價格為6168 元/噸（+0.08%）。
重點公司動態：塔牌集團、中旗新材、東方雨虹等發布2023 年半年度報告。
風險因素：地產和基建投資需求不及預期、原材料價格大幅波動、數據統計偏差等。
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